很久很久以前，地狱王被打败封印与地底深处，如今，蠢蠢欲动的他企图打破封印，重返人间。慈空和尚（绪形拳 饰）和孤峰法师（高雄 饰）得知了这一消息，便派出了弟子孔雀（元彪 饰）与吉祥果（三上博史 饰）前去应对。　　在地狱使者阿修罗（叶蕴仪 饰）和罗我（王小凤 饰）打开的魔洞之中，孔雀和吉祥果同地狱王展开了激烈的战斗，交锋之中，阿修罗意外丧生，于是，孔雀带着阿修罗的遗体返回西藏，希望自己的师傅能够挽回她的性命。之后，孔雀意外得知他和吉祥果竟然是失散多年的兄弟，亦是世界上唯二能够打败地狱王的存在，背负着巨大的使命，孔雀和吉祥果踏上了征途。

郑周是中国少林王朝最令人恐惧的战士，他的战斗和武器的技能是有口皆碑。但当他的父母和妹妹被绑架时，他变成了毒品和犯罪的代名词，几乎吞噬了他的生命。香港的臭名昭著的龙黑社会集团和哥伦比亚的最大的毒枭卡特尔，通过精心计划最终在澳大利亚和中国交易了两吨可卡因。但当卡特尔持有一个黑社会家庭成员人质后，他们伙伴关系变坏，黑社会招聘周救那个女孩并杀死哥伦比亚人。周变为国际角逐高科技监控设备、爆炸物、高动力的武器和战斗技能的关键人物。

温柔美丽的韩藉华侨金美娇（金贤珠饰）为逃避感情创伤，只身来到香港。希望过一段安静生活的美娇，碰巧受到前大学同学的邀请，当上大学暑假班韩文教师。第一堂课上，她便遇上了反叛不羁的学生于建邦（吴建豪饰）。这个沉默寡言、在课堂上一直打瞌睡的学生，并没有给美娇留下好印象，两人互相敌对对方。 　　慢慢地，美娇开始对这个执着并倔强的男孩有了好感，建邦对于拳击的热爱也深深感染了美娇，两人竟渐渐产生了微妙的爱的感觉。建邦一直梦想能与顶级拳手阿TANK（安志杰饰）在擂台上一决高下，便开始努力争取出赛资格。然而一波三折，建邦圆梦无望。与此同时，美娇的旧情人来到香港，她竟要重回旧情人的怀抱。

深夜，吴府潜入一黑衣人，将吴府主人吴应龙杀死。吴应龙的妹夫方德才，妹妹吴应娴闻知噩耗，赶到吴府追查，在吴应龙尸体上发现江湖上消失多年的唐家飞镖，方德才夫妇不禁大为震惊。 原来二十年前，江湖上赫赫有名的唐家一门上下十余口人一夜间突然惨死，凶手至今逍遥法外，江湖上一直众说纷纭，不知凶手为何许人等。 方德才从吴府书房凶手留下的一块玉坠，断定凶手可能为吴府中一丫环，待要追查，丫环神秘消失。 当年方德才夫妇曾与唐家结下的一段恩怨，方德才担心唐家的人会找他报仇，害怕在京城镖局的儿子方尽学受到牵连，修书一封派家仆到京城交给儿子，设法让儿子离开京城，到别处避难。 方尽学觉得其中大有玄机，追问家仆，家仆吞吞吐吐，语焉不详，更使方尽学大起疑心。他设计支开家仆，一人只身赶回家中，欲一探究竟。 路遇一地方富豪四少仗势欺辱一青年女子，方尽学打抱不平，狠狠教训四少一顿。不料，四...

　　美国唐人街鬼影帮帮员积奇陈，在美国跟组织不和，回港想跟律政署合作，声称偷了鬼影帮东南亚帮员名单，要得到政府保护的同时，还向鬼影帮香港首领马齐勒索。积奇陈甫下飞机，就被马齐派人劫走。律政署怕警方有鬼影帮渗入，遂派两个武功高强的女子“蓝天使”前往营救。尤丽，艾美不负所托，救回积奇。积奇透露香港夜总会大亨朱仲声可能是鬼影帮东亚地区幕后黑手，为了搜集证据，尤丽便混入朱仲声的夜总会。尤丽在夜总会遇到杀手米高，米高十分喜欢尤丽，对她多加照顾。朱仲声女儿则十分不满，可是不能遏止米高对尤丽的爱意。经过连场激战，尤丽找到朱仲声的犯罪证据，并将之绳之于法。米高也于保护尤丽时牺牲了性命