阿军（林雪 饰）和阿郎（吴彦祖 饰）是一对相依为命的兄弟，尽管阿郎长了一张人人避之而不及的畸形面孔，可是在阿军的心里，他依然是那个独一无二的亲弟弟。为了讨生活，阿军和阿郎来到了香港，在那里，他们加入了黑道，成为了职业杀手。一次任务中，阿郎被负责监视目标的警察阿肯（冯德伦 饰）捉住，阿肯被阿郎的丑陋长相所震慑，将其放走了。　　阿军和阿郎的身份曝了光，对于组织来说，他们已经成为了无用之人，老大安排两人前往台湾去执行任务，然而，这将注定是一趟有去无回的旅程。老大的情妇温蒂（黎姿 饰）恳求阿郎帮她除掉老大，单纯的阿郎答应了温蒂的请求，然而，阿郎并不知道，这一切竟然是温蒂一手策划的阴谋。

　　大内密探龙龙九（张家辉）被“剑圣”叶孤城（刘德华）要求代约“剑神”西门吹雪（郑伊健）于九月十五日在紫禁之巅禁宫太和殿上比剑，决出谁是世上剑法第一人。“剑神”“剑圣”比剑一事一号，马上震动武林，江湖中人皆以此为赌资，一时赌风弥漫。朝廷为免滋生事端，派出龙龙九及御妹金燕子（赵薇）共同阻止此次比剑事宜。　　金燕子对叶孤城向来倾慕，行动中忘了目的。而龙龙九查得正有一股神秘力量在策划大阴谋，正等九月十五日这个时机。

功夫迷阿杰在商店内邂逅一位娇俏美丽的女售货员祖儿，刚巧有几个小混混来闹事，阿杰英雄救美，挺身而出，岂料出尽洋相。祖儿对笨拙的阿杰很有好感，将他介绍给自己的父亲，一位武术界古怪的名将老黑。为了让父亲教阿杰武功，祖儿在父亲和阿杰之间来回穿梭调解。拳赛的黑老板们在秘密地筹备第二届终极格斗大赛，阿龙（老黑的逆徒）是最热门的人选。老黑为一雪多年前被徒弟打断腿的耻辱，逼阿杰苦学古怪的“葛萝西柔术”。终极格斗大赛一路比拼，阿杰和阿龙终于要一决生死……

一年前的一次问心游戏，原本是同学的阿健（吴浩康饰）、阿泽（萧正楠饰）阿健、阿喜喜欢的人都是富家女阿淑（傅颖饰），而阿淑喜欢的人则是正与好姊妹阿丽（邓丽欣饰）拍拖的阿勤（李逸朗饰）。众人自此各有心结。阿勤更无端失踪。

　　著名名相风水大师游天定在港发展如意，自从其师兄游天鉴自美来港，遵从其师遗愿要揭赖布衣在港种下之地杉秘密，二人处处顶撞，形同水火。天鉴独女梦生算出姻缘将至，巧遇天定养子冬至，认定为终生之人，主动接近，终成爱侣。冬至发现与巨富熊柄焱为失散多年的亲兄弟，从此相认。柄焱发觉遇上冬至后生意一落千丈，后遵从江湖术士金大师之说，布下阴谋，以图东山再起，此举改变了冬至的一生。